TIN vs TAE: qué significan y por qué no son lo mismo
El TIN mide únicamente el tipo de interés nominal. La TAE incorpora además las comisiones y la frecuencia de los pagos, por lo que es el único indicador válido para comparar ofertas.
Definición de TIN
El TIN, o Tipo de Interés Nominal, es el porcentaje que la entidad aplica sobre el capital prestado en concepto de interés. Es un dato puro: no incluye comisiones, ni gastos de estudio, ni el efecto de la frecuencia con la que se pagan las cuotas.
Por sí solo, el TIN no permite comparar dos ofertas. Dos productos con el mismo TIN del 18 % pueden tener costes finales muy distintos si uno de ellos añade una comisión de apertura y el otro no.
Definición de TAE
La TAE, o Tasa Anual Equivalente, es el indicador que el Banco de España exige mostrar precisamente para resolver ese problema. Se calcula con una fórmula normalizada que incorpora el tipo nominal, todas las comisiones obligatorias y la periodicidad de los pagos, y expresa el resultado como un porcentaje anual.
Al estar estandarizada, la TAE es comparable entre entidades y productos. Es la cifra que hay que mirar cuando se contrastan dos ofertas de financiación, y la única que la normativa obliga a publicar de forma destacada.
El ejemplo concreto: 18 % TIN y 19,56 % TAE
En la financiación travel de Fliinow el TIN es del 18 % y la TAE del 19,56 %. La diferencia de 1,56 puntos no es un recargo oculto: es exactamente el efecto de las dos comisiones de la operación traducido a términos anuales.
La única comisión es la de intermediación (2 % del importe). Al sumarse al capital antes de aplicar los intereses, incrementa la base de cálculo y, por tanto, el coste efectivo anual.
Que la brecha entre TIN y TAE sea pequeña es en sí mismo una señal de transparencia. Cuando un producto muestra un TIN atractivo y una TAE muy superior, la diferencia suele esconder comisiones de apertura, seguros vinculados o gastos de estudio.
Cómo comparar dos ofertas correctamente
Para comparar financiaciones de forma rigurosa conviene seguir siempre el mismo orden.
- Comparar TAE con TAE, nunca TAE con TIN. Es el error más común y siempre favorece al producto peor documentado.
- Verificar que el plazo es el mismo. La TAE de una operación a 3 meses y otra a 12 meses no son directamente comparables en coste absoluto.
- Mirar el importe total a devolver en euros, no solo el porcentaje. Es la cifra que el cliente entiende y la que refleja el desembolso real.
- Comprobar si hay productos vinculados obligatorios (seguros, cuentas), que a menudo quedan fuera del porcentaje anunciado.
- Revisar las comisiones por amortización anticipada, que pueden anular el ahorro de cancelar antes de tiempo.
Por qué la TAE sube cuando el plazo se acorta
Resulta contraintuitivo, pero en operaciones cortas la TAE tiende a ser más alta aunque el coste en euros sea menor. La razón es que la TAE anualiza el coste: repartir la comisión del 2 % entre tres meses pesa proporcionalmente más que repartirla entre doce.
Por eso, en importes pequeños y plazos cortos, la comparación honesta debe hacerse mirando el total en euros junto a la TAE, no la TAE en solitario. Un plazo de tres meses casi siempre es más barato en términos absolutos aunque su TAE parezca menos favorable.
Preguntas frecuentes
¿Qué es mejor mirar, el TIN o la TAE?
La TAE. El TIN solo refleja el tipo de interés nominal, mientras que la TAE incluye además todas las comisiones obligatorias y la periodicidad de los pagos, por lo que es el único indicador comparable entre entidades.
¿Por qué la TAE es siempre mayor que el TIN?
Porque la TAE añade al tipo nominal el efecto de las comisiones y de la capitalización de los pagos. Solo coincidirían si la operación no tuviera ninguna comisión y los intereses se liquidaran una única vez al año.
¿Una TAE del 19,56 % es alta para financiar un viaje?
Está en línea con el crédito al consumo de importe pequeño y aprobación inmediata en España. Es superior a un préstamo bancario clásico, que exige varios días de estudio y documentación de ingresos, e inferior a la mayoría de tarjetas revolving del mercado español.